Le Groupe ISORE réorganise son actionnariat

INNOVAFONDS entre au capital du Groupe ISORE, acteur de référence des travaux d’enveloppe du bâtiment, afin d’accompagner le management, emmené par Loic Stefanelly, dans une nouvelle étape de son développement.

Fondé en 1989 et basé à Saint-Berthevin (53), le Groupe ISORE est spécialisé dans les travaux d’isolation thermique par l’extérieur (ITE). Fort de plus de 170 collaborateurs, le Groupe intervient principalement sur des projets de rénovation énergétique de grands ensembles pour des bailleurs sociaux, copropriétés et établissements publics à travers 7 agences régionales couvrant la moitié nord de la France. Le Groupe connaît une croissance soutenue ces dernières années et réalise un chiffre d’affaires de plus de 41M€ en 2025.

L’opération permet au management, emmené par Loïc Stefanelly (Président) et Franck Hardy (Directeur Général), de se renforcer au capital et d’ouvrir celui-ci à un nouveau cadre-clé, Frédérick Dordain (Directeur Régional). INNOVAFONDS investit aux côtés des dirigeants et de JADEL, actionnaire financier historique, pour soutenir la poursuite de la croissance et la structuration du Groupe.

INNOVAFONDS apportera son expertise et ses ressources pour soutenir le développement stratégique de Groupe ISORE, facilitant ainsi son expansion sur de nouveaux marchés.

Source : extraits du communiqué de presse d’INNOVAFONDS

Dans le cadre de ce MBO secondaire, l’équipe LAMARTINE CONSEIL est intervenue aux côtés d’INNOVAFONDS, investisseur entrant, avec :

• Fabien Mauvais, Camille Le Foyer de Costil et Carla Bellavia en tant que conseil juridique d’INNOVAFONDS, dont l’audit en droit des sociétés mené en amont ; 
• Bertrand Hermant, Marion Hubier et Farah Hubaut lors de l’audit en droit en fiscal ;
• Charlotte Moreau, Justine Billard et Fanny Fraix-Bavuz lors de l’audit en droit social et
• Benoît Philippe, Hortense Brosseau et Alicia Dode lors de l’audit en droit économique. 

Autres intervenants sur l’opération :

• Due diligence financière acquéreurs : MORTIER & Associés
• Conseil juridique JADEL : CJA Société d’Avocats
• Conseil M&A cédants : INSPIRIT Partners
• Vendor due diligence financière : EIGHT Advisory
• Conseil juridique et fiscal managers : SOFIGES Avocats
• Dette senior : CRÉDIT MUTUEL Maine Anjou Basse-Normandie, CAISSE D’ÉPARGNE Bretagne Pays de Loire, CRÉDIT AGRICOLE Anjou Maine